第一章：什麼是 股利所得稅 — 定義與核心概念
股利所得稅是投資人從持有股票所獲得的股利（包含現金股利與股票股利）所需繳納的所得稅。台灣自 2018 年起實施「股利所得課稅新制」，讓納稅義務人可以選擇「合併計稅」或「分離課稅」兩種方式申報股利所得稅。
對多數存股族而言，股利所得稅是每年報稅時最關心的項目之一，因為它直接影響實際投資報酬率。2026 年的稅制延續現行架構，但免稅額與扣除額將依物價指數調整，因此了解股利所得稅的計算邏輯，能幫助你合法節稅、守住獲利。
第二章：為什麼 股利所得稅 對存股族很重要
股利所得稅之所以重要，是因為它會直接侵蝕你的被動收入。如果你每年領取 50 萬元股利，適用的股利所得稅可能從 4.25 萬元到 14 萬元不等，差距非常大。選擇正確的申報方式，等於替自己多賺一筆。
以下比較表快速帶你看懂兩種申報方式的差異：
| 比較項目 | 合併計稅（8.5% 抵減） | 分離課稅（28%） |
|---|---|---|
| 申報方式 | 股利併入綜合所得總額 | 股利單獨計算 28% 稅額 |
| 適用對象 | 多數中低所得存股族 | 高所得、高稅率族群 |
| 稅率結構 | 依綜合所得稅級距 5%~40% | 固定 28% |
| 可抵減金額 | 股利總額 × 8.5%（上限 8 萬） | 無抵減 |
| 適合狀況 | 所得稅率 ≤ 30% 時較有利 | 所得稅率 > 30% 時較有利 |
簡單來說，如果你的綜合所得稅率在 30% 以下，選擇「合併計稅」並使用 8.5% 股利抵減，通常會比 28% 分離課稅更划算。但若你的稅率高達 40%，則 28% 分離課稅可能較有利。
第三章：如何應用 股利所得稅 — 實戰教學與試算
要實際應用股利所得稅的計算，你需要先知道自己每年的股利總額，以及綜合所得稅的適用稅率。以下提供一個實戰步驟：
- 步驟一：計算全年股利總額（現金股利 + 股票股利的面值）。
- 步驟二：查詢自己的綜合所得稅稅率級距（5%、12%、20%、30%、40%）。
- 步驟三：分別試算「合併計稅」與「分離課稅」的應納稅額。
- 步驟四：選擇稅額較低的方式申報。
為幫助你更快理解，以下提供一個試算圖表，模擬不同股利總額在兩種制度下的稅負差異：
從上圖可以清楚看到：在股利總額 94 萬元以內，合併計稅的股利所得稅負擔明顯低於分離課稅，這也是為什麼多數存股族建議選合併申報的原因。
第四章：股利所得稅 的常見誤區
許多投資人對股利所得稅存在誤解，導致多繳了冤枉稅。以下整理三大常見誤區：
- 誤區一：「8.5% 抵減＝直接打 8.5 折」—— 實際上抵減是從應納稅額中扣除，而非直接打折，且還有 8 萬元上限。
- 誤區二：「分離課稅 28% 一定比合併計稅差」—— 對高稅率（40%）的人來說，28% 反而更省。
- 誤區三：「股利所得稅 只要看股利金額就好」—— 還需綜合考量你的薪資、其他投資損益與扣除額。
以下圖表呈現不同稅率級距下，兩種申報方式的「損益兩平點」：
從上圖可看到，當你的綜合所得稅率在 30% 以下時，合併計稅（8.5% 抵減）幾乎總是勝出；但若稅率達 40%，則分離課稅能有效降低股利所得稅負擔。
第五章：進階應用技巧 — 節稅策略
除了選擇申報方式，還有一些進階技巧可以進一步降低股利所得稅：
- 技巧一：善用「股利抵減上限」—— 如果你的股利總額接近 94 萬元，可以考慮將部分持股轉移到親屬名下，讓每個人各自享受 8.5% 抵減。
- 技巧二：利用「除息交易日」安排—— 若當年所得已偏高，可考慮在除息前賣出股票，避免股利計入所得。
- 技巧三：選擇「高成長低股利」股票—— 對高稅率族群來說，資本利得（免稅）比股利（課稅）更節稅。
以下圖表總結三種節稅策略的適用情境：
以上三種策略各有優缺，建議你根據自己的所得狀況與投資目標，選擇最合適的方式來優化股利所得稅。
FAQ：股利所得稅 常見問題
Q1: 股利所得稅 的 8.5% 抵減是怎麼計算的？
A：當你選擇「合併計稅」時，股利總額先併入綜合所得總額計算應納稅額，再從應納稅額中扣除「股利總額 × 8.5%」，但扣除上限為 8 萬元。例如股利 50 萬，可扣抵 4.25 萬元。
Q2: 我該如何選擇合併計稅還是分離課稅？
A：一般建議先查詢自己的綜合所得稅率。若稅率在 30% 以下，選擇合併計稅（8.5% 抵減）通常較划算；若稅率為 40%，則 28% 分離課稅可能更有利。你也可以直接使用財政部的報稅軟體試算。
Q3: 2026 年 股利所得稅 的抵減上限有變化嗎？
A：目前規劃 2026 年延續現行制度，8.5% 抵減上限仍為 8 萬元，對應股利總額約 94 萬元。但免稅額與扣除額可能隨物價指數微調，建議報稅時以當年度公告為準。
Q4: 如果我的股利總額超過 94 萬元，是不是就該選分離課稅？
A：不一定。即使股利超過 94 萬元，超過部分仍可享有 8.5% 抵減（只是超過 94 萬的部分無法再抵減）。你還是需要實際試算兩種方式，才能確定哪個更省稅。
Q5: 我領的是「股票股利」也要繳 股利所得稅 嗎？
A：是的，股票股利以面值（每股 10 元）計算股利總額，同樣需要申報股利所得稅。無論是現金股利還是股票股利，都計入股利總額計算。
結論：掌握 股利所得稅，讓你的存股報酬真正落袋
透過這篇完整的股利所得稅教學，你已經了解 8.5% 股利抵減與 28% 分離課稅的差異，也學會了如何根據自己的稅率級距選擇最有利的申報方式。記住，股利所得稅不是單純的支出，而是可以透過規劃來優化的環節。
未來在每年報稅季節到來時，記得先試算兩種方案，別讓多繳的稅吃掉你的投資果實。如果你希望深入了解更多節稅技巧
